2024年上市银行三季报陆续披露，市场正在等待各家头部银行的数据，来印证行业发展趋势。

根据已公布的2024年三季报数据，17家上市城商行整体业绩表现较为稳健。尽管面临宏观经济环境的挑战，大多数城商行依然实现了正增长，显示出较强的抗风险能力和经营韧性。整体来看，城商行的营业收入和净利润均有所增长，但增速有所分化。

万亿城商行的高增长是否具有可持续性？在这个过程中谁又能做到始终坚挺？分化格局中见真章。

稳坐“3万亿俱乐部”

从总资产上看，17家城商行在今年前三季度均实现了资产总额的稳步增长，超半数实现两位数以上的增幅。其中有4家城商行资产总计超过3万亿，分别是北京、江苏、上海和宁波银行。其中，宁波银行是今年第一次加入“3万亿俱乐部”（三季报30676.66亿元）。

在半年报中，宁波银行资产总额就已超3.03万亿元，较年初增长11.88%；存款总额1.84万亿元，较年初增长17.63%；贷款及垫款总额1.41万亿元，较年初增长12.50%。三季报仍稳定延续这一发展态势，存贷款规模也实现了两位数增长，其中存款总额较年初增长18.99%，其中贷款及垫款总额较年初增长16.20%。

营收、利润发生分化

城商行地区分化明显。从区域经济发展格局上看，长三角地区的江苏银行、宁波银行、杭州银行、南京银行的信贷资产质量和结构显著优于其他区域。

17家城商行中，有6家（杭州、齐鲁、青岛、苏州、成都、江苏）净利润增速都超过了10%，其中有3家（江苏、宁波和北京）净利润超过200亿，他们的营收也超过500亿，且营收保持着5%左右的增速奋起直追。与此同时，厦门、贵阳、郑州三家银行，三季度净利润增幅和营收增幅均出现负增长。头部城商行的净利润水平与其他城商行相比拉开了较大的差距。

营收的高速增长，一定程度上或源于其非息收入的稳步增长。在金融市场较为发达的长三角地区尤其明显。

三季报显示，2024年上半年，南京银行的非利息净收入在营收中的占比达51.13%。对于非利息净收入的增长，从南京银行三季报披露的数据来看，主要得益于金融市场板块和南银理财业务的快速发展。

杭州银行的盈利势头更猛。截至9月末，杭州银行实现营收284.94亿元，同比增长3.87%；实现归母净利润138.70亿元，同比增长18.63%；资产总额也突破了2万亿大关，达2.02万亿元。从收入构成来看，投资收益是其主要的增长动力。报告期内，投资收益为59.75亿元，同比大幅增长27.9%。

净息差收窄，追求更优资产质量

净息差是商业银行的生命线，其重要性在当下环境里进一步凸显。即便是各位“优等生”，仍然要面临息差收窄的压力。截至2024年9月末，宁波银行、南京银行、杭州银行的净息差分别为1.85%、1.22%、1.38%，整体呈下行趋势。

监管和货币政策引导银行降低实体经济融资成本，城商行资产端的收益率受到影响。业内人士认为，城商行受资金结构、存款市场竞争以及定价机制等因素制约，负债端成本难以有效同步同幅度下降。二者共同作用，导致城商行息差收窄。

而盈利能力强，需要更高的净息差，和更低的不良率。近年来，城商行不良率数据大部分呈下降趋势，资产质量优化明显。

北京银行与上海银行虽然规模更大，但北京银行不良贷款率1.31%，拨备覆盖率209.73%；上海银行不良贷款率1.20%，拨备覆盖率277.31%。这样的表现并不逊色，甚至相较年初还有进步，但在“优等生”里，仍有不小的优化空间。9月末，杭州银行不良贷款率0.76%，较上年末持平，拨备覆盖率543.25%；宁波银行不良贷款率0.76%，较上年末持平；拨备覆盖率404.80%。不良贷款率是一个牵一发而动全身的监管指标，所以各类商业银行也不断革新风控手段，尽可能从源头降低出现不良贷款的可能。

潇湘晨报记者李鑫智